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简介:米多多带你探寻高性价比P2P理财平台。微信公众号:米多多P2P投资笔记
  • P2P排队上市,我们迎来极好的赚钱机会
    米多多P2P投资笔记 发表于2017-10-19 13:48
    趣店将于今天晚上在美国纽交所上市, 拍拍贷提交IPO申请书,计划下个月在美国上市, 和信贷也提交了IPO申请书,在筹备美国上市, 爱钱进也在紧锣密鼓的筹备美国上市, 后面蠢蠢欲动,准备上市的P2P还排了一长串…… P2P十年磨一剑,终于迎来了收获期。 可以预计,算上之前上市的宜人贷和信而富,P2P行业至少有10家以上上市公司。 大量的平台上市,加上不俗的业绩,再加上可控的坏账率, 估计会彻底打那些唱衰P2P人的脸。 说实话,多多几年以前就预计这是迟早的事情,这并不是吹牛逼,也不需要拍脑袋。市场规模能增长多大,相对是容易估算的。具体可以看多多写过的文章:http://bbs.wdzj.com/thread-1039129-1-1.html   多多当时认真写过几十页的研究报告,并且6年来坚定投资P2P,获得了200%的收益。回头看,过去的判断基本是正确的。 唯一让多多没想到的是,这个行业太快了,发展的速度比多多预想的快了好几倍,行业快速进入成熟期。 更让人担忧的是,这么多P2P平台集中上市,会不会加快降息?未来几年P2P是否还有投资机会? 按目前的现实来看,可以说,赚钱的时间大把大把,未来几年还有极好的投资机会。       1、赚钱的时间大把大把 P2P行业达到饱和还需要好几年时间 从宏观行业发展来看,P2P目前的增长速度依然接近100%,2017年的增长速度估计会降低到80%,未来3-5年估计还会保持30%-50%的增长速度。具体可参考下图。 图:P2P行业待收规模增长趋势图   从微观市场来看,多多和一些行业一线从业者交流,基本对P2P也非常看好。 多多之前和一个车贷老板吃饭,他做车贷2年多了,业务规模做的不大,但很赚钱。他和多多说,车贷市场还早呢,业务多的做不完,短期内看不到头。   多多也询问另一个做企业贷的老板,他之前在银行系统从业多年,坚持死磕小微企业贷款,他和多多也说,小贷公司,担保公司,P2P这些都还没有特别大的正面竞争,P2P离饱和还很远。 P2P收益下降速度放缓 P2P过去几年,收益下降很快,3年时间收益就腰斩。 大家可以看看过去几年的P2P收益图   但是今年开始,P2P的收益不降反升,整体收益下降趋势并不明显。 这是一个非常好的信号,这意味着,未来几年,收益率下降幅度会比较缓慢。       P2P行业还将持续发展,风控技术会飞速进步,劣质P2P平台还会持续淘汰,整个P2P行业的风险会继续降低。 然而,P2P的收益却下降速度趋缓。 这意味着P2P风险快速降低,收益却相对稳定,P2P的性价比未来几年依然很高,还有大把大把的时间赚钱。 2、未来已经很清晰,只需“躺着赚钱” P2P投资,最重要的事情就是看清大趋势。 P2P投资技术很简单,看清未来的趋势,就奠定了未来赚钱的根本大局,解决了80%的问题。   通过6年的观察和研究,我们现在已经基本能看清未来2-3年的变化,而未来的投资策略也就相应的非常清晰。 首先,不惧短期问题 未来P2P行业加速淘汰和洗牌,跑路,倒闭的P2P平台还会非常多, 甚至会偶尔来几个重磅炸弹。 但这些都只是短期的小问题,完全不影响大局,过几天就被忘的一干二净。 作为投资人没必要一惊一乍,更没必要瞎担忧,行业整体发展必然会越来越好。 其次,不乱折腾,躺着赚长期收益 行业长期向好,我们大可以通过投资优质平台的长期标锁定收益。3-5年,累计收益可能会达到100%。既省心省力风险还低。 完全不必像惊弓之鸟,每天到处换平台,到处为了1-2%的短期收益,折腾来折腾去。长期看,瞎折腾,风险反而增高,收益却未必增高。踩一个雷,还可能白忙一场。 一个非常确定的长期赚钱机会,降低操作频率,反而能躺着赚钱。 未来已经很清晰,只需时间慢慢实现。 如此好的一个赚钱方式,夫复何求? 写在后面: 1、P2P投资有什么问题可以扫码关注我的公号(米多多P2P投资笔记)留言,我会尽量帮忙解答。 2、拒绝伸手党,上来就问某某平台安全吗?或者我该怎么投资P2P。这类问题真心没法回答,请先调查学习基础的资料,了解基本的信息再提问。 3、大家普遍关心,而且性价比特别高的平台我会每周在公号深度分析几个,本身也是我自己投资分析的需要,大家可以参考. 作者简介:米多多,2012年开始钻研P2P,近6年P2P投资经验,踩过行业第一个跑路平台“淘金贷”,折戟过e速贷,目前P2P平均预期收益15%左右,收益数十万,微信公号:米多多P2P投资笔记。 欢迎各位投友一起找多多交流。
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  • P2P投资,只需明白一点,即可赚得高收益
    米多多P2P投资笔记 发表于2017-10-19 13:41
    多多前段时间测过的一个平台诚信贷又雷了 诚信贷属于典型瞎搞的平台,不知道那篇测评是否帮助大家避雷了。 多多鼓捣公号几个月以来,总共测评了20多个平台,已经雷了两个,P2P平台出问题的概率蛮高的。 多多投资P2P 6年,几乎每一天都风声鹤唳,每隔一段时间就有人说P2P都做些XX资产,用不了多久P2P就会倒闭完。更有甚者,觉得P2P就是骗子,投资P2P的人都是不要命的赌徒。 悲观情绪一直是P2P的主流。 虽然多多第一次投资P2P就踩雷了,但多多从一开始就坚定看好P2P,坚定认为未来P2P规模至少增长几十倍。 之后多多就把大部分现金资产都投到P2P, 结果,6年下来累计收益200%多,远远超过投资其它理财产品的回报率。 回头看,多多发现 投资,最重要的就是看准未来趋势,坚定的抓住趋势。 高额回报,只不过是水到渠成。   1、投资最重要的就是看清大趋势 6年前,P2P刚开始的时候,多多就开始研究P2P。 多多搜集了非常多的资料,经过几个月的研究,多多逐渐明白了P2P发展的核心要素,多多当时就确信,P2P未来至少增长几十倍。 P2P的模式非常简单,一边吸收投资人的资金,一边放贷给借款人,自己赚利差。 P2P有多大发展,就看P2P会有多少人借钱,有多少人投资。   P2P会有多少人投资呢? 中国银行存款大约90万亿规模,银行理财大约20万亿规模,保险证券合计约30万亿。 存款人数保守估计6亿人。 中国人普遍爱存钱,而普通人投资渠道又很匮乏。 一旦有收益比较高的投资渠道,会有大量的资金涌入。 2008年开始信托发展较快,收益达到12%,即便投资门槛100万,投资规模还是短期增长了4-5倍。 P2P刚开始收益24%以上,比信托更高,而门槛比信托低的多,多多当时一分析,就基本可以确定,未来肯定有足够的人和足够的资金投资P2P。 问题的关键是,P2P放贷利率很高,有多少人向P2P借钱? P2P的钱实际都借给了民营小企业、蓝领工人、小老板、农民等边缘群体,即民间借贷市场。 这些人本身收入不稳定,也没有比较硬的抵押,借款金额又小,在中国简直借钱无门。信托、证券根本没有给他们借钱的这类业务,唯一可能借到钱的是银行,却连银行的门都进不了。 这些人有多少呢?粗略估计有8亿人。 市场规模有多大呢?粗略估计民间借贷市场有3万亿以上。   之前国家允许设立小贷公司,规定只能在当地一个县,一个区放贷,且只能用自有资金放贷,结果短短五六年时间,小贷公司的待收规模就达到1万亿,这在现实上更进一步证明民间借贷市场的可行性。 P2P没有小贷公司的放贷区域限制,可以向全国人民汇聚资金,使用了更先进的互联网技术,所以发展速度和发展空间肯定比小贷公司更大。最不济待收规模达到小贷公司同等规模,即1万亿,这是板儿上钉钉的事情。 而2012年P2P待收规模只有100亿左右,所以当时多多料定未来P2P增长几十倍基本确定无疑。 看清楚了这个大趋势,加上当时P2P收益达到24%,多多就确定要坚定不移的投资P2P。只要自己操作不激进,至少未来5年都可以享受极大的发展红利,稳稳的赚到超过10%以上的收益。 6年以后,多多赚到了200%多的收益,比当时想象的都多,一路下来也基本顺利。 回头看,这6年的投资每天忙忙碌碌,零零碎碎做了很多事,但最最重要的就是提前看到了未来的大趋势,直接给后面6年的投资铺好了一条康庄大道。 2、只要大趋势正确,其他都是小问题 6年的投资中,踩过2个雷,经常碰到困难和风险,但实际都不是事。   (1)技巧都很好学习 多多刚投资P2P的时候,几乎什么都不懂,而且刚投资就踩了一个雷。 但多多很快就找到了窍门。 向行业最优秀的人学习,把他所有的文章都打印出来,修订成册。不断的反复看,不断的学习消化。 有投资人见面会多多就去参加,学习平台的运作模式,看平台的业务模式和风控方法,向平台的老板和风控人员请教自己不懂的问题。 多多甚至专门申请和平台的业务人员去放贷款,深入最前线了解自己的钱到底借给了谁,到底有多大风险。 没过多久,多多就基本掌握了投资的基本方法。 (2)踩雷也继续坚持 多多投资这几年,前后也踩过2个雷,第二个雷损失数额比较大。 也有好几次踩在了雷的边缘,被吓的够呛,有时担心到半夜都睡不着。 但事后,多多从来没有灰心,更多的是系统的反思,深入的思考如何避免犯同样的错误。 很快后面的收益也把前面的损失覆盖了。   踩几个雷,人也才能真正成长。 只要看清大趋势,基本胜率已经确定了80%,天下大势已定,其他基本都是一些小问题。稍微花点心思和时间都很好解决。 多多做投资越久,越发现真正重要的事情并不多。赚钱,往往就是作对了几件最重要的事情,就如人生的路很长,但关键的就那么几步。 而看清大趋势,又是关键那么几步中最关键的一步. 写在后面: 1、P2P投资有什么问题可以扫码关注我的公号(米多多P2P投资笔记)留言,我会尽量帮忙解答。 2、拒绝伸手党,上来就问某某平台安全吗?或者我该怎么投资P2P。这类问题真心没法回答,请先调查学习基础的资料,了解基本的信息再提问。 3、大家普遍关心,而且性价比特别高的平台我会每周在公号深度分析几个,本身也是我自己投资分析的需要,大家可以参考. 作者简介:米多多,2012年开始钻研P2P,近6年P2P投资经验,踩过行业第一个跑路平台“淘金贷”,折戟过e速贷,目前P2P平均预期收益15%左右,收益数十万,微信公号:米多多P2P投资笔记。 欢迎各位投友一起找多多交流。
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  • 这些年多多听到的负面消息多半是真的
    米多多P2P投资笔记 发表于2017-10-18 13:38
    多多投资网贷6年, 负面信息每天都有, 起初多多觉得负面信息都是臭黑子, 捕风捉影,根本没啥真凭实据。 平台现在不是好好的吗?   但被黑的平台出问题后,多多才发现除了一些喷子和毫无根据的谣言,大部分有鼻子有眼的负面多半是真的; 而且平台的实际问题往往比爆料更严重。       乐视金融就是典型案例   乐视在没出问题前,一直争议巨大,如海水与火焰般针锋相对,是被巨浪吞没还是把海洋煮沸?   关于乐视资金紧张的传闻,最开始来源于一个网名叫“独占鳌投”的自媒体人,他说“一些社交媒体信源放风称,乐视欠供应商一百多亿,已经被拒绝供货。为保证随后的电动汽车工厂顺利开工,乐视甚至开始使用缓发员工工资,停止出货用户全款预购的手机来筹集现金流,多位预购乐视乐Pro3的用户都反映了相关问题。”   乐视很快回击,说这是谣言,要状告造谣者!   紧接着又有媒体爆出“贾跃亭在美国投资的汽车公司法拉第未来(Faraday Future)位于拉斯维加斯附近的10亿美元工厂建设,可能面临停工”   再之后乐视刚刚因为拖欠服务费被领先传媒告上法庭。   虽然传闻不断,但这些爆料都是小问题,只是猜疑。仅凭这些证据,根本无法证明整个乐视玩不转了。   乐视内部真相到底是什么,可能只有高层几个核心人物知道,外界只能靠猜。支持者和质疑者都拿不出无可辩驳的证据,只能打打口水战。   然而,最后乐视危机爆发,真相浮出水面,我们才发现,爆料的内容只是冰山一角,实际窟窿远比爆料更恐怖。乐视回击爆料的时候内部已经巨浪翻滚,想想都后背发凉。那些面对争议依然非常自信投资乐视的人,不知事后作何感想?     e某宝同样刷新三观   e某宝当年刚从安徽起家的时候,并不疯狂。老板丁宁有自己的家族五金厂,年利润也有千万以上。 他自己的经历也是成功典范,在别人都做低端制造时,他钻进实验室,靠技术创新,把家族破旧的五金厂改头换面,早早就几千万身家。遇到实业下滑的困境,开始涉足金融,想在金融领域分一杯羹。一切看起来都符合逻辑。   所以刚开始有媒体质疑e租宝资产业务扩张不足以支撑其规模,实际为旁氏骗局的时候,很多人都觉得是黑子。多多当时虽然觉得e某宝的模式有点虚,但也没觉得纯粹是旁氏骗局。记得和一个人脉颇广的老投资人讨论的时候,他说有传闻,e某宝打广告的钱都是投资人的钱,多多虽然震惊,但依然觉得可能是传言。   之后e某宝彻底疯狂,旁氏骗局迹象很明显,基本证明了之前负面是真的。   然而,此时依然很多人抱有幻想,说e某宝有红色背景,有高人暗中支持,在海外有军队……   e某宝被连锅端了后,很快公布了调查结果,真相是e某宝仅有几笔业务有真实借款,其余都是假标,红色背景都是假的。投资者的钱一大部分都被丁宁挥霍无度,一次给自己的情人就送了5亿现金。   真相再一次比爆料更恐怖。 当年央视专门做了一期专题曝光e某宝事后真相,大家可以再回味一下。     可恨的四达投资   四达投资当年是四川地区的第四大平台,一直以透明打天下,定期组织线下投资人见面会实地查标,坏账数据定期公开,并公布坏账原因和后续处理情况。投资人怀疑哪个标可以直接实地勘察,如此透明让投资人很难怀疑其内部问题巨大。   有投资人质疑四达自融,老板曾做木头生意,红木标、木头标有部分自融的嫌疑。也有投资人说其抵押物风险,投资人发现居然有三个不同借款人的木头标抵押物照片竟然用的是同一堆木头的照片。还有投资人质疑红木抵押本身的风险,觉得红木价格波动过大,可能风险不可控。   很多老投资人立刻反驳说投资人定期查标,四达这么透明,不可能在这么多人眼皮子底下造假。   确实,这些信息最多是怀疑,只能说是平台有瑕疵,不能彻底否定四达投资。   然而,真相到底如何呢?   四达提现困难后,真相才真正公开,投资人发现,待收2亿多的平台,实际坏账5000万左右。坏账的部分主要是之前投资人质疑的红木抵押,还有部分坏账是之前的企业贷款。   很多项目早已经坏账,但还依然发标续贷,之前公布的坏账名单只是少数小额借款,做做样子。即便没有完全坏账的项目想收回钱依然非常困难,四达雷了一年多,收回的资金不到50%。   投资网贷6年,多多发现, 无风不起浪!!   除了一些明显无脑黑的负面信息可以忽略; 只要平台不断有人曝光,从各种渠道都能持续不断的听到负面信息,即便看起来“捕风捉影”,多半也是真的; 只要负面有鼻子有眼,翔实严谨,即便缺乏铁证,那多半也是真的;   凡是不相信负面,对网贷平台有幻想的投资人,最终都被平台坑惨了。   投资P2P信息太不对称了, 当看到负面爆料的时候,说不准内部已经巨浪翻滚, 第一时间撤退,绝大多数时候都是最正确的选择; 即便这个平台很长时间没倒闭,也不要轻易回头。   投资,绝情才是真爱。 写在后面: 1、P2P投资有什么问题可以扫码关注我的公号(米多多P2P投资笔记)留言,我会尽量帮忙解答。 2、拒绝伸手党,上来就问某某平台安全吗?或者我该怎么投资P2P。这类问题真心没法回答,请先调查学习基础的资料,了解基本的信息再提问。 3、大家普遍关心,而且性价比特别高的平台我会每周在公号深度分析几个,本身也是我自己投资分析的需要,大家可以参考. 作者简介:米多多,2012年开始钻研P2P,近6年P2P投资经验,踩过行业第一个跑路平台“淘金贷”,折戟过e速贷,目前P2P平均预期收益15%左右,收益数十万,微信公号:米多多P2P投资笔记。 欢迎各位投友一起找多多交流。
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  • 聚金资本:15%年化背后的转型困境
    米多多P2P投资笔记 发表于2017-10-17 13:38
    上周粉丝私信最多的平台。 看了一下,大家的重要关注点应该是“6个月15%”的收益。 聚金资本位于中原大地河南。 印象中,这个有一亿多人口的大省的P2P平台凤毛麟角。 与其经济地位和人口规模严重不匹配,为啥? 这背后其实还有一段渊源。2011年—2012年河南出现过惨绝人寰的担保公司倒闭潮。而倒闭潮之前,当地的大量担保公司已经发展到坑蒙拐骗的庞氏骗局的地步:就是以担保公司名义大量吸收老百姓来理财…… 而经过这一波闹剧,后来在河南开P2P,当地人一看是“理财的”,就没几个相信,眼里只有两个字“骗子”。特别是当地XX,对于早年的全国互联网金融热,也基本持冷眼旁观的态度。 在这样的环境里,聚金资本的发展就显得有点“艰难”。 发展了3年多,待收也只做了1.5亿…… 不过话又说回来,P2P理财在网上进行的,不应该受地域限制啊? 其中缘由,我们就在下面一步步解剖。 平台简介 聚金资本2014年6月在河南郑州上线运营。 平台运营可以归纳成“三不多”:活动不多,羊毛不多,广告不多。运营3年多,待收才1.5亿。 业务做过房贷、车贷、企业贷、供应链,如今主攻新三板企业贷款。一直在探索…… 聚金资本的名字来自老板“陈聚金”。 是不是有点惊讶?不过,这个名字的确用到P2P平台,也没太多违和感。 一个老板用自己的名字作为平台名。其实可以看出两点: 1、 老板“严重”自恋。潜在的问题,就是这种公司往往缺乏“视野”,也做不大。 2、 老板跑路概率会低一些。至少不是简简单单来赚一票就溜的。 目前陈聚金占股40%以上,属于大股东。二股东叫天明集团,占股35%,管理团队持股20%。 陈聚金之前从事过医疗行业,2008年开始接触民间借贷,之后又做珠宝生意,再后来又回到民间金融行业创办了聚金资本。核心团队围绕陈聚金,然后吸纳了两个在银行从业过的人担任风控,总体偏草根。 小平台1.05亿巨额融资 上面讲过,聚金资本的二股东叫天明集团。 而天明拿到这35%股份,则花了1.05亿。在非北上广、三线小平台、草根团队中,拿到这样一个投资(如果没有水分的话),可以说非常非常难得,用一夜暴富都不为过。 天明集团并非皮包公司,还是蛮有来头的。 天明1993年开始经营广告业务,在当时空白的市场势如破竹,很快积累了第一桶金。 2003开始思考转型,进军房地产业务,又恰好踩对了地产发展的黄金期,一举积累了丰厚资产,在河南本地民企中占有一席之地。 近几年天明集团在不断投资互联网项目,聚金资本是其众多投资入股的企业之一。 1.05亿融资,出让35%的股份,估值3亿,可以说是一个很好的价钱。 为此聚金资本趁势开了个盛大的发布会,请了银行行长、省委宣传部副部长等重量级嘉宾,在河南这个被民间金融伤过的地区,可谓轰动一时。 ALL IN新三板企业借款 拿了天明集团的钱之后,聚金资本抛弃了原有的业务,开始all in新三板企业借款,并将自己重新定位于全国首家基于个人对新三板企业融资的互联网金融平台。 新三板企业贷款,顾名思义,就是给新三板企业发放贷款。 主要做的是股权质押。 很多投P2P的朋友都怕企业贷,因为在过去5年里,倒闭最多的就是企业贷平台。 甚至都看到有人做各种贷款风险排名:车贷>小额信贷>房贷>企业贷 虽然以偏概全,但这样排的确也有一定的参考性。 那么,新三板的企业贷款怎么样呢? 新三板企业贷,比起普通的企业贷还是质量高很多。 新三板企业上市的时候证券公司会进行全面的信息披露,对所有的财务数据核实,对公司的潜在运营风险进行明确提示,并且上报的所有材料和数据证监会还要进一步核查确认。流程非常繁琐和严苛,标准接近主板上市公司。 能在新三板上市的企业要比一般企业更加透明,企业实力更容易判断,所以给这些企业放贷款,比一般企业贷更容易控制风险。 那么聚金资本具体怎么做的呢? 聚金资本会在申请贷款的新三板企业里面进一步筛选优质标的,从成长性、经营状况、股东构成、是否有核心竞争力、负债高低等方面进一步考察借款企业,确定借款后,一般要求借款企业质押30%—45%左右股权,给予质押股权价值10%的借款额度,周期一般是一年,一年时间之内在借款额度内随借随还。 这个模式可以理解为给新三板企业发“信用卡”。 有了这么模式创新之后,聚金资本马上开始蓄势扩张。只是天不遂人愿,几个月后,网贷监管意见下发,规定企业借款不得超过100万。聚金资本大多企业借款都超过100万,多的甚至上千万。 全力开发的业务却不合规,这让聚金资本进退两难。 只好硬着头皮,一边继续做,一边寻思转型。“青春耗了一大半”,又差不多回到起点。 那么,多多怎么看待聚金资本这个新三板企业贷业务? 像P2P这种小型民间借贷公司,实际抗风险能力非常弱,不怕一万,就怕万一。动辄几千万的标,还是存在一定的“黑天鹅”可能性的。并且,一个万一就翻船,风险隐患不小。 前路慢慢 聚金资本从民间贷款做起,最初的业务主要是房贷,后来增加了****业务,再后来涉足企业贷款,再后来all in新三板贷款。 聚金资本把能做的业务都尝试了一遍,一直在挣扎中转型,寻求突破,但转到现在依然前途未卜。 一个重要的原因可能是创始人并没有系统的金融从业经验,门外汉转型做金融,对金融业务缺乏高屋建瓴的规划,也没有标准化风控模型构建能力,一直都依靠个人经验,做自己熟悉一小部分业务。寻找的高管也不稳定,扛不起大梁,整个企业一直在金融的复杂世界彷徨。发展3年待收做到1.5亿,目前可能已经接近团队能力的边界。 这里,还必须提出的一点是: 聚金资本的老板陈聚金最近被列入被执行人,其在聚金资本的股权被冻结,从裁定文书看,可能是涉及债务纠纷,被别人告到法院,申请了财产保全。 具体因为什么纠纷我们不得而知。 实际的内情我们也不得而知,但事情闹到这个地步,肯定也不是好事。 希望官方能给出一个让我们投资人“心安的解释”。 投资决策 聚金资本,作为一个内陆省份的三四线平台,总体运营还算比较守规矩的平台,并一度拿到了巨额融资。 但在业务上一直无起色,做了新三板股权质押贷款后,又面临合规的巨大难题。 并且,老板的股权也被法院冻结,有点前途未卜的感觉。 纵然6个月有15%的收益,比起上面的风险隐患,性价比依然不高。 写在后面: 1、P2P投资有什么问题可以扫码关注我的公号(米多多P2P投资笔记)留言,我会尽量帮忙解答。 2、拒绝伸手党,上来就问某某平台安全吗?或者我该怎么投资P2P。这类问题真心没法回答,请先调查学习基础的资料,了解基本的信息再提问。 3、大家普遍关心,而且性价比特别高的平台我会每周在公号深度分析几个,本身也是我自己投资分析的需要,大家可以参考. 作者简介:米多多,2012年开始钻研P2P,近6年P2P投资经验,踩过行业第一个跑路平台“淘金贷”,折戟过e速贷,目前P2P平均预期收益15%左右,收益数十万,微信公号:米多多P2P投资笔记。 欢迎各位投友一起找多多交流。
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  • 看完这篇文章可以规避P2P95%的风险
    米多多P2P投资笔记 发表于2017-10-16 13:38
    2012年我开始投资P2P,踩过行业第一个跑路平台“淘金贷”,折戟过e速贷,现就职于某互联网金融公司人力资源部。身边资深的业内元老也认识几个,知道一些所谓的内幕消息。 通过自己5年多的P2P实战经验,真心实意告诉大家一些干货。到底哪些P2P平台好,又该怎么选择好的P2P平台。不知道大家有没有感觉,当你是个消费者的时候,你会发现便宜没好货,好货不便宜。当你是业内懂行的人时,你会发现消费者怎么这么傻,那么烂的东西都有人买。而我实在看不下去知乎上面的一些误导人的回答,在这里想强烈的想告诉你,到底哪些东西真的好,哪些东西真的烂! 一、投资人对P2P风险认识是循序渐进的过程 每个人对P2P的认识都是由表及里,先从最外围的现象开始,逐渐接近核心。 1、刚开始投资P2P的人,认识非常表面 刚开始投资P2P的人,和刚投股票的人一样,只会根据最表面的现象和碎片化的信息拍脑袋判断P2P平台的好坏。比如:提现快、名气大、人气旺、网站漂亮体验好、评级高等等。这个阶段误判的可能90%,刚接触P2P的人基本处于这个阶段。 2、有经验的投资人,依然抓不住本质 有些经验的投资人,会陷入另一个误区,不断的看很多信息点,经常活跃于各大论坛和群,相关知识了解很多,甚至还知道不少内幕消息,每个平台他们都能说出一二。但是他们从来没有把这些信息点系统的梳理,更主要是没有抓住风险的核心,只是靠着感觉把知道的信息叠加到一起断定平台是否安全。比如有些人判断平台安全的理由是银行存管+车辆抵押+信息透明+老板有放贷经验+内部有熟人,几乎把自己知道的点都加到一起了,心里感觉很踏实。这些叠加虽然比拍脑袋要进步不少,但依然没有抓住风险的核心和本质,只是把一些非核心的因素罗列,误判的可能40%-50%。知乎上大多数人处于这个阶段。 3、专业的投资人会一针见血 不断的误判,不断的被打脸,一些投资人会逐渐反思总结,进一步的将信息汇总并系统分析,将核心,非核心,外围因素区分,排除大部分干扰因素,只抓本质,并把本质信息挖掘更深。在此基础上进一步进行科学分散和配置,就能控制90%以上的风险,这个阶段就成为了P2P投资高手。 投资人对P2P风险由表及里的认知过程可以用这张图简单概括。 P2P风险认知层次图 外围层是一些刚接触P2P的投资人看到的最表面的现象,中间层是一些有经验的投资人能认知到的因素,最内层是专业投资人透过现象看到的本质。 一、如何把控P2P平台的风险 跳出以点盖面,抓住风险的核心与本质,并分散投资,就能从根本上降低风险。 影响P2P风险的核心因素其实很多,比如股东实力,团队能力,资产质量,风控模型,业务模式等等。但核心因素很多东西又很难判断,比如说团队能力你怎么具体的判断,能力这种东西只有他成功了才能证明他有能力,单凭他说几句话根本无法判断,比如风控模型,这个非常重要,但模型没有经过时间的检验你怎么知道有没有效果。凡此种种,我根据近6年的投资经验,在核心因素里面进一步提炼,筛选出了兜底能力,专业,合规性这三个核心要素。决定单个平台投资风险最重因素是兜底能力,其次是专业能力,再其次是合规性。兜底能力决定最坏情况下平台能兜底多少比例,专业能力决定平台是否可良性发展。合规性决定平台是否合法合规。 1,首先看平台兜底能力 我们首先要看最坏情况下平台能兜底多少比例,这是最硬最重要的因素。新浪微财富2014年也出现过兑付危机,当时新浪微财富代销中汇在线的理财产品,结果当年12月中汇在线跑路。新浪微财富作为最后扛下了投资者5000万损失,而投资中汇在线的投资者却血本无归。这两个平台唯一的区别就是微财富有新浪这个爹兜底,中汇在线老板只是私人,没钱兜底。说一千道一万,有钱兜底才是王道,其他都是虚的。银行为何如此安全,说到底就是银行的爹是国家,出事了国家兜底,否则很多银行早倒闭了。 那么如何看平台的兜底能力呢?大家可以参考下面的公式 兜底能力=合同约定的兜底金额+股东潜在兜底能力 法律规定(或合同约定)的兜底金额:包含风险备用金、担保机构回购、保险公司承保、其他保障方式。 股东潜在兜底能力:主要是看股东的资产实力、股东的信用价值及占股比例。P2P股东实力一般排序为,银行背景>上市公司背景>国资背景>大型民企背景>风投背景>普通民企,同时注意“爹”占股比例,爹占股比例特别低的可以忽略不计。 2,其次看平台的专业性 专业是第二重要的因素。专业实质考察的是一个团队的风控能力和经营能力,互联网金融本身就是一个高风险领域且本身抗风险能力较弱,如果一个团队不专业,那么很难保证投资的安全性。 专业考察团队和资产两大项,具体包含四个小项,团队学历,团队金融从业经验,资产专注度,资产分散度。 团队学历:主要看创始人、CEO、资产端高管是否金融或相关专业出身,是否在顶级名校接受过专业教育,通过学历可以看出一个人的道德风险和违约成本。 团队金融从业经验:主要考察所在的公司、团队、参与过的项目、工作年限及职位,来判定实操能力是否充足。 资产专业度:主要看平台成立以来是否专注于一种业务,对于业务模式频繁变更或增加的团队尤其要注意。 资产分散度:资产分散的越多风险相对越小,对于人均借款额超过50W以上的平台尤其要注意,一旦出现坏账资金链容易断裂。 3,平台的合规性 根据《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》的规定,P2P平台必须只在当地金融办进行备案,并在银行进行资金存管,符合个人借款20万,企业借款100万这三条规定才是合规。合规是基础,否则就是违规经营,随着监管大限临近,不合规的平台尽量不碰。 4,分散投资降低风险 除了控制单个平台的风险外,我们仍要通过分散投资降低风险,通过科学配置提高收益。 (1)大配比 建议20%的资金投资低风险的平台做为防御,即一些银行系平台;70%的资金投资稳健的平台,即上市公司控股的平台;10%的资金追求高收益,即一些业务比较规范的民营P2P平台。 同时,合理配置长期标短期标,通常的建议是利用低风险长期标锁定收益,利用中等风险标优化现金流。 (2)小配比 小配比意思是每个风险区间的平台需要进一步分散到2-3个风险不相关的平台,即不同业务、不同地域的平台,这样风险会被进一步的分散。 通过合理的配置,风险与收益实现了平衡。最重要的是,风险会被更进一步的降低,最坏的情况下,万一有平台跑路倒闭,损失也有限,基本不会伤到本金。 一、普通人应该如何循序渐进投资 虽然上面四步方法已经很明确,但纸上得来终觉浅,靠看一篇文章肯定学不会P2P投资。 投资P2P还要循序渐进。 1,刚开始投资低风险平台 低风险的平台主要有几类: 第一类是银行系的P2P,即银行旗下的P2P平台,银行信用加上资产来源银行内部,风险极低。第二类是大集团旗下的P2P平台,即新浪、平安、阳光保险这类巨头的旗下的P2P平台,资金雄厚,运作规范,风险接近信托。第三类是已经自己上市的P2P平台,即宜人贷、信而富,这类平台财报完全公开,风险透明,风险非常可控。第四类是已经形成行业领导地位,有自己核心竞争力的平台,即人人贷、拍拍贷这类领头羊平台,资金和资产都向他们集中,风险比较低。 低风险的平台不需要分析太多东西,比较简单。新人可以做为入门,慢慢理解学习P2P,等积累了一定知识,再投资收益较高,难度稍大的平台。 最后,新人需要注意,某些名气很大,评级名列前茅的但是背景不强、根基不牢的平台,短期投资可能风险不大,但长期投资需考虑。 2,有经验了再投资一些高性价比平台 高性价比平台主要是上市公司全资或者控股的P2P平台,这些平台的财务数据计入上市公司报表,所以这些P2P平台相对比较保守规范。这类平台一般收益在8%-12%之间,虽然风险要比第一档高些,但有12%的收益,投资性价比反而更高一些。其中性价比最高的是一些实力很强,刚上线不久的平台。新上线的平台一般知名度较低,投资人较少,为了吸引投资人,他们会大量补贴用户,除了利率高外,还会送各种各样的红包、体验金等。更重要的是,新上线的平台,没有历史坏账包袱,业务有竞争力,运作比较合规,整体风险更低一些。 3,成为高手再投资高收益平台 高收益的平台鱼龙混杂,真正值得投资的平台是做自己比较熟悉的业务,压缩运营成本,给投资人收益比较高,整体“小而美”。通常这类平台收益在13%-20%左右,非常诱人,但投资这类平台需要投资人具备很强的专业能力和信息获取能力,需要对平台的业务有非常深的了解。比如我之前一位朋友,本身放贷经验丰富,投资一个平台前跟着平台的业务员跑了一个月业务,暗中观察平台的风控,查阅平台的风控资料、逾期数据,银行流水等,经过明察暗访,最后才确定投资。这类平台对于高手投资性价比很高,对于新人,不建议碰。这类平台往往变化较快,这里就不说具体平台名字了,想了解的朋友可以看我的公号:米多多P2P投资笔记。 四、如何快速成为P2P投资高手 只有自己成为真正的高手,才能投好P2P,否则看过再多道理也然并卵。 1、首先你要简单了解P2P的发展历史,可以看看网贷发展的故事,对P2P有个整体的认识和了解,防止以点盖面。其次用心学习P2P的各个知识点,一个点知识一个点知识了解。比如什么是风控、民间借贷、利息等基础知识。这些知识的来源可以去看维基百科,上面写的专业真实。慎重看网贷第三方的帖子,作为初学者,很容易陷入只了解表面的网贷知识,没有看到网贷的本质,加上网贷第三方有不少关于倒闭跑路的帖子,很容易给你灌输恐惧心理,你就无法真实地看清楚网贷。 2、学习完初步的知识点,下一步要学习怎么看平台,看背景、看高管、看项目、看运营、看数据,看负面,看发展,每一个点都要单独研究一遍。可以先看看第三方的精华投资攻略,然后再看看专业的测评报告,把这些重要的指标都消化掉。开始觉得任何知识都是新的,对P2P没有一个整体性的认知,像是盲人摸象,但当你一块一块摸清楚侯就会逐渐有整体性的认识,头脑也会越来越清晰。 3、从每个类型的平台随机挑选出一到两家平台,对这几类平台进行为期1个月的试投。平台类型分类参考:新平台、老平台;高息平台、中息平台、低息平台;国企平台、民营平台。耐心研究每家平台的情况,有不懂的马上问客服,通过实际研究多个平台会对背景、业务、团队有更实际、更直接的理解。这个过程可以加入平台的QQ群,在群里可以找高手或者老手请教,会让你学的更快。 4、再往深,要了解网贷的各项业务。最常见的有房贷、车贷、信用贷、消费金融,了解每种业务如何风控,有什么风险点,哪些地方容易造假,逾期如何处置。这方面可以看看专业的风控资料,自己整理成一个表。如果有平台组织见面会,可以要求跟着他们风控跑一遍,让一线人员给你讲讲更深的细节。 5、制定投资策略。高息、中息、低息平台该如何分配,投资期限该如何搭配,分散几个平台比较合适,一年中的投资规划是什么样的。能站在高处统筹规划你的投资,你就超过大多数人了。 6、经过以上几步,你就对P2P投资建立起了框架,也对P2P投资初步有个系统的理解了。后面一方面需要不断重复上面的每个过程,加深理解,另一方面需要在不断的实践中增加对每个点更细节的了解。这样随着时间的推移,你就逐渐会历练成高手。 最后总结一下P2P投资者容易被忽悠的坑,这是我6年投资经验的结晶,大家可以存下来慢慢消化。 (点击可查看清晰大图) 写在后面: 1、P2P投资有什么问题可以扫码关注我的公号(米多多P2P投资笔记)留言,我会尽量帮忙解答。 2、拒绝伸手党,上来就问某某平台安全吗?或者我该怎么投资P2P。这类问题真心没法回答,请先调查学习基础的资料,了解基本的信息再提问。 3、大家普遍关心,而且性价比特别高的平台我会每周在公号深度分析几个,本身也是我自己投资分析的需要,大家可以参考. 作者简介:米多多,2012年开始钻研P2P,近6年P2P投资经验,踩过行业第一个跑路平台“淘金贷”,折戟过e速贷,目前P2P平均预期收益15%左右,收益数十万,微信公号:米多多P2P投资笔记。 欢迎各位投友一起找多多交流。
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  • 银湖网:上市公司100%控股,12月收益12.8%,多多带你一起测评
    米多多P2P投资笔记 发表于2017-10-16 11:38
    近期熊猫金库很受热议, 一方面是活期政策让很多人担忧这家主打活期的平台; 另一方面是熊猫上线银行存管后,活动不少,收益可观; 上次投票中熊猫金库颇受欢迎,排到了第三名。 而多多也十分好奇熊猫金库的母公司熊猫金控,唯一 一家主营P2P的A股上市公司。 打算好好扒一下它旗下的两家平台熊猫金库和银湖网。 这两个兄弟平台,都是由上市公司发起并绝对控股, 这两个平台的风险,说到底系于上市公司一身。 那么,一个做烟花的上市公司,转型做金融行不行? 烟花到金融,转型初步完成 熊猫烟花2001年就在A股上市,可谓老牌上市公司。但由于各地禁放烟花,雾霾天气肆虐,烟花逐渐成了夕阳行业,企业已经没法生存,熊猫烟花坚决转型金融,甚至在2015年将公司名称改为“熊猫金控”。 熊猫烟花转型的决心可谓决绝,“今天,为了企业的未来,为了我心中的梦想,我义无反顾重新开始,将熊猫烟花更名为熊猫金控,不成功便成仁!会以渡不可渡之河,越不可越之山之精神,誓将互联网金融进行到底!”其董事长赵伟平曾激动的说。 2014年4月份,投资1亿元设立P2P平台银湖网,之后又增资1亿元; 2015年10月,投资2亿元设立广州市熊猫小额贷款有限公司,后又将贷款公司改为互联网小额贷款,布局线上小额贷款业务; 2015年12月,斥资2.6亿收购莱商银行5%的股权,成为银行前十大股东; 2016年3月,投资1亿元成立主打移动端和活期的理财平台熊猫金库,发展迅猛。 2016年8月,投资1亿元设立西藏熊猫小额贷款有限公司,从事小额贷款业务。 熊猫金控花了3年时间,斥重金逐渐建立了银湖、熊猫金库、互联网小贷,小额贷款等互联网金融上下游产业链,完成了从烟花到金融的转型。 多多深入扒了一下熊猫金控2017年《年中财报》,发现熊猫金控目前的主要利润确实来自互联网金融,烟花业务已经占比很小,利润仅占五分之一。 (点击查看大图) 熊猫目前只保留了一家江西烟花公司,营收只有6000万,利润544万。其余80%的利润均来自互联网金融业务,银湖网上半年营收2423.1万,利润112.4万;熊猫金库营收3151.7万,利润897.06万;广州互联网小贷营收840万,利润676万;熊猫小贷营收536万,利润454万。 发展和盈利步入稳定 之前熊猫金控一方面在处理变卖烟花资产,一方面在烧钱发展互联网金融,所以业务和盈利并不稳定。 银湖网2015年亏损1个亿,熊猫金库2016年也亏损近1个亿,这些坑都需要上市公司变卖资产去填。 但随着银湖、熊猫金库的发展,逐步产生规模效应,由烧钱期过渡到盈利期,局面就彻底扭转了。2017年上半年,银湖网盈利112万,熊猫金库盈利897万。这是整个公司的标志性转折。 这意味着,公司发展的大框架已经搭好,未来发展的风险已经不大,剩下的就是精细化打磨和竞争力提升。精细化这件事并没有什么实质的壁垒,资源的投入和时间的积累就会稳定进步,积聚到一定程度就会质变。 稳定的发展就意味着,我们投资银湖网的不确定性相对降低,只要未来金控的股价和盈利能保持稳定的增长,那投资风险就会很低。 剥离违规的融信通 熊猫金控今年把银湖网和熊猫金库的线下资产端融信通1200万卖给了森然大。 为何出售融信通?一方面融信通时亏时赚,容易拖累上市公司财报和股价。但更重要的是融信通涉及代偿违约借贷、催收的业务,这涉及自担保,在上市公司没法公开搞,剥离到上市公司体系外面很多事情就容易操作。 购买方森然大的实力如何?多多核查了一下上市公司公告,森然大一年盈利3000多万,本身实力不差。 从熊猫金控运营的2个小贷公司来看,其业务能力和风控能力并不差,从财报看,两家小贷公司的利润率都接近80%,可谓超级暴利。 1200万出售资产端,这个价格明显很便宜,而且融信通后期还会为银湖和熊猫金库提供资产和兜底。多多推测,这里面应该有不少约定,上市公司这样操作很大程度是为了明面上的合规和私底下坏账好处理。 出售之后上市公司还兜底吗?多多特意研究了一下,在银湖网的合同里明确说明,如果融信通如果无法兜底,上市公司会进行回购。也就是说熊猫金控还是会想办法兜底,维护自己的信用。 投资决策: 银湖和熊猫金库的风险,说到底系于上市公司一身。 上市公司熊猫金控目前市值39亿,总资产11亿。这个实力在P2P行业,算是比较强的。 目前上市公司互联网金融产业链布局完成,已经渡过烧钱期,开始稳定盈利和发展,未来风险较低。 退一步说,熊猫金控的业务为小额信贷,符合监管规定,黑天鹅事件可能性不大,从过去几年发展看,一般的坏账风险,熊猫金控都有实力消化。 最坏的打算,即便出现重大问题,也会反应到上市公司财报和日常的信息披露中,有很长时间撤退。 有几层安全垫防守,银湖网和熊猫金库整体的风险相对很低,也比较透明。 目前熊猫金库的活期有一定政策风险隐患,多多还是更偏好相对稳健的银湖网,而且银湖活动多,现在银湖的活动收益12个月可以达到12.8%,性价比不错,多多决定食利基金入仓2万元12月期,作为未来一年的低风险配置。 投资注意: 投资加利:目前12月标加息0.8%,其中100元为专属红包,之后用注册账号绑定银湖微信公号可以再领500元红包。红包使用规则都是100:1,所以银湖12月综合收益为12.8%。 其他注意事项: 银湖基本每个月都有活动,大家看到没活动的时候可以等几天,有活动了再投。 银湖网债转要收4%的费用,尽量不要债转,投资前合理安排资金。 写在后面: 1、P2P投资有什么问题可以扫码关注我的公号(米多多P2P投资笔记)留言,我会尽量帮忙解答。 2、拒绝伸手党,上来就问某某平台安全吗?或者我该怎么投资P2P。这类问题真心没法回答,请先调查学习基础的资料,了解基本的信息再提问。 3、大家普遍关心,而且性价比特别高的平台我会每周在公号深度分析几个,本身也是我自己投资分析的需要,大家可以参考. 作者简介:米多多,2012年开始钻研P2P,近6年P2P投资经验,踩过行业第一个跑路平台“淘金贷”,折戟过e速贷,目前P2P平均预期收益15%左右,收益数十万,微信公号:米多多P2P投资笔记。 欢迎各位投友一起找多多交流。
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  • 我为什么会选择重仓P2P网贷
    米多多P2P投资笔记 发表于2017-10-13 13:13
    股票至少不会全亏,P2P跑路连毛都没了! 这句话把人带到坑里不偿命。 这些年,多多七七八八搞了很多投资, 余额宝、P2P、股票、原油、虚拟币、私募、房产, 但搞来搞去,如今多多大部分现金资产都在投P2P, 说到底,投资P2P能比投其它产品多赚点。 之前赚的比P2P多的,只有房子,但多多房子已经买了不少,至今贷款还有几百万,不敢再买了。 私募到处是坑,鱼龙混杂,之前女朋友就在私募公司,很多项目投的很激进,资金一锁定就是好几年,几年后市场变成啥样都不知道,大多数项目最终都不赚钱。多多目前只是通过朋友的内部份额买了点,退出还有2年,盈亏未知。 虚拟币多多很早就炒过,但是多多一直当做投机,小赚就离场了,赌博的事情多多胆小,不擅长。 股票牛市的时候赚过,股灾的时候基本吐出去了,非牛市,多多自觉天赋有限,坚决不碰股票。 一、投资无非就是为了赚钱,多多做了一个表对比了一下主流理财产品 (1)收益:P2P平均预期收益在10%左右,高于银行储蓄、银行理财、信托、股票、私募; (2)风险:P2P的风险比银行理财、信托高,但比股票、私募要低不少。 (3)门槛:P2P基本无门槛,相比信托、私募要低很多 (4)流动性:P2P期限灵活,且大多数平台可以债转,流动性整体中上等 (5)能力要求:P2P的对人的能力要求中等,比银行等傻瓜理财高点,但比股票、私募低很多 比来比去,对于大多数普通人来说,还是P2P的性价比高些 二、多多就以股票为例,着重说说投资产品之间的差别 1、先说说股票和P2P的风险哪个大? (1)股票是一个亏钱的市场 中国有亿人以上的股民,股票数量超过3000只,中国一少半的富翁都与股市有关,股票为他们赚了不少的钱,不过那些人赚的钱本质来源于收割散户。 在股市,你到底赚谁的钱? 说到底每个人赚的钱都来自于另一个人或者某些人的亏损,但它并不是一个零和游戏,股票买卖国家要收印花税,券商平台要收佣金,整个池子内的钱是越来越少的,这么多散户在其中争来争去,不过是在一个亏钱的市场博弈而已。 对于散户来说,获取信息的难度也非常高,市场的信息很不对称,交易所、投行、上市公司机构的投资人拥有更多的内部信息,散户处于食物链的最底端,博弈中连“出卖”对手的资格都没有。 除了极少数天赋秉异,骨骼精奇的牛人外,大多数人注定是亏钱,7亏2平1赢是必然结果。事实也证明,股市90%以上的散户都成了韭菜。 (2)P2P95%以上的人赚钱 P2P本身是固定收益,不同于股市的十买九亏,是一个赚钱的市场。 P2P投资,你到底赚谁的钱?说到底是赚借款人的预期利息。大部分借款人借钱都有实际用处,大部分借款人最后都能归还预期利息。我们赚的钱并不是靠后来者接盘,也不是靠别人亏钱,即便少部分坑蒙拐骗和逾期坏账,但大部分人都能赚钱。 截至2017年1月底,踩雷投资人47.8万人,但只占总投资人数的比例的4.5%,触雷资金265.8亿元,占总投资额的3.1%。换句话说,这个投资市场95.5%的人是赚钱的,96.9%的钱目前还是安全的。这个比例,跟股市7赔2平1赚的相比,要好太多。 至于说,股票至少不会全亏,P2P跑路连毛都没了,纯属是没投资过的人瞎哔哔,投资P2P肯定都会分散投资,全部投资一个平台的人极少,基本不会一个平台跑路,钱都亏没了。 2、再说说股票和P2P收益哪个高? 对大多数人来说,牛市的时候股票收益是比P2P高的, 一旦进入熊市,大多数人都亏钱,收益远不如P2P。 中国股市典型的牛短熊长,好多年才来一次牛市, 如今的股市,大概率是半死不活的牛皮市,收益肯定不如P2P。 3,P2P比股票对人的能力要求更低 股票对于投资人的能力有很高的要求,需要你对宏观趋势,中观策略,微观操作都能融会贯通,即便除开基本操作和技术层面的东西,更考验一个人的心态历练,没有10年的日夜苦练积累,基本难有成就,这也是为什么很多人进入股市都在交学费的原因。 而P2P对于投资人较为友好,对于新手来说,只需把握一个原则,投风险很低的。低风险的平台不需要分析太多东西,比较简单,等积累了一定知识,再投资收益较高,难度稍大的平台,一般来说把握选择平台的几个核心因素,不追求高预期利率,保守投资,踩雷的风险并不大,能赚到不错的收益。 咱们作为普通小老百姓, 费这么大的劲吭哧吭哧投资,不就是为了多赚点嘛! 这么多理财产品,虽然每个产品都有优势,也都有收益牛逼的时候, 但目前来看,对咱们大多数普通人来说,能力,人脉,资金,专业都非常有限的情况下, P2P性价比无疑比其他产品要好不少。 虽然,多多刚投资网贷就踩雷,中间也亏过钱, 但说实话,多多打心眼里还是感谢P2P的。 写在后面: 1、P2P投资有什么问题可以扫码关注我的公号(米多多P2P投资笔记)留言,我会尽量帮忙解答。 2、拒绝伸手党,上来就问某某平台安全吗?或者我该怎么投资P2P。这类问题真心没法回答,请先调查学习基础的资料,了解基本的信息再提问。 3、大家普遍关心,而且性价比特别高的平台我会每周在公号深度分析几个,本身也是我自己投资分析的需要,大家可以参考. 作者简介:米多多,2012年开始钻研P2P,近6年P2P投资经验,踩过行业第一个跑路平台“淘金贷”,折戟过e速贷,目前P2P平均预期收益15%左右,收益数十万,微信公号:米多多P2P投资笔记。 欢迎各位投友一起找多多交流。
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  • 东银金服:小微金融又生了个亲弟弟,高收益下持续扩张风险还可控吗?
    米多多P2P投资笔记 发表于2017-10-11 14:23
    今天跟大家分享一个平台的测评: 20%的高收益; 大额标供应链金融带来的“自融”嫌疑; 号称资产300亿的实力亲爹东方银座做后盾。 让小微金融成了2017年当之无愧的P2P行业绯闻明星。 这三大特点, 每一条都刺激着投资人的神经, 让投资人在恐惧和贪婪中不断挣扎, 小微金融的一丁点变化,都带给持仓投资人久久不能平复的心情。 而正当小微金融如火如荼被争议之时。 东方银座又重榜推出东银金服,预期年化收益甚至要做到比小微金融还要高0.2%-2.4%。 看着很多投资人口水直流…… 但又不知道其葫芦里卖的是什么药? 多多得到的消息: 小微金融未来将在合规大限之前彻底转型成小额贷款平台。 东银金服则将接过小微信贷的大额标供应链金融的棒子,继续大跨步推进。 并且传言,东银金服的模式还能巧妙躲过监管。 真有那么好的事? 当然,大家最最关心的还是,这个新来的东银金服到底安全不安全? 东方银座到底有没有能力兜底? 带着这些问题,多多今天就给大家抽丝剥茧分析一下: 1、东银金服能化解政策风险吗? 东银金服的成立的目的很明确,就是化解小微金融大额标的政策风险。 化解的方式是目前诸多大平台都采用的定向委托! 啥是定向委托? 投资人通过东银金服自愿将钱委托专业机构投资某些项目,简单说就是我们投资人雇了个“打工仔”帮忙投资。 交易关系如下: 整个流程,投资人、资产管理机构、P2P平台三者之间要签署《定向委托投资管理协议》、《项目及交易说明书》、《风险提示书》等协议。 这种做法合规吗? 从目前相关法规来看是合法的,包括陆金所、恒大金服、360你财富等多个知名大型平台都采用这种运作模式。之前也有类似的法院判罚案例,都是承认的。 监管机构也并没有具体说法,目前属于监管的空白地带,未来百度金融、阿里招财宝、恒大金服这种大型金控平台如何监管,是不是和P2P划等号按一个办法管,还要看监管机构具体怎么规定。 东银金服能化解政策风险吗? 从东银金服的交易流程看,每一步的法律逻辑和合同处理还是比较严谨的,资金去向也比较干净,而且东银金服的投资门槛目前提高到2000,每个项目投资人数不超过200人。所有的操作严格按照法规,这种处理方法目前确实能规避监管。 唯一的担忧是东银金服通过互联网公开募集资金,碰老百姓的钱性质就不一样了。 不过,最坏的打算就是监管不让公开宣传,只让少数大户玩; 但不大可能直接关停。 东银金服的建立确实能化解一部分政策风险。 比小微金融随时面临整改的政策风险低了不少。 2、东方银座还能兜的住底吗? 东银金服接力小微金融持续扩张,东方银座还能兜的住底吗? 东方银座的实力到底如何? 多多挖地三尺,搜集了网上所有的东方银座资料, 找到一份相对可信度较高的东方银座财务数据 2016年,网信证券给东方银座集团发了一期资管计划 其中披露截至2015年9月东方银座总资产122.17亿,负债49.99亿,负债率40.92%,深圳储备待开发建筑面积350万平米。 (点击查看大图) (点击查看大图) 网信证券前身是沈阳证券,是比较正规专业的证券公司,给东方银座融资核查会较为细致,可信度较高。 从披露的数据看,东方银座的负债率40.92%并不高,营收和利润还算不错,预计2017-2021年房产销售回款超1900亿,未来现金流很好,整个公司发展比较健康。 而东方银座本身总资产122亿,加上未来土地储备,资产实力确实比较强。 目前东银和小微金融的资金存量不到30亿,综合来看,爹还是能兜的住的。 3、东方银座可能将要香港上市 9月15日,东方银座老板李森收购了一个香港上市公司环能国际。之后4天环能国际大涨70%,资本市场上个个人精,大家一眼就看出来,李森是想把东方银座装到这个上市公司,实现借壳上市。 房地产企业在香港市场的估值并不高,如果没有良好的财务表现,上市的意义并不大。东方银座此时谋求上市,也从侧面说明东方银座本身的发展应该不错。 东方银座如果能上市,那对东银金服是个大利好。 4、融来的钱能消化的了吗? 小微金融待收规模已经接近30亿,东银金服又接力小微金融继续融资, 既然东方银座发展比较健康,那为什么需要这么多钱呢? 多多进一步在网上搜集了东方银座之前的融资渠道, 发现除了一些信托和资管外,东方银座并没有更多的融资渠道。 匮乏的融资渠道远远不能满足房地产企业的需要。 多多看到东方银座刚刚启动了深圳龙岗的旧城改造计划,同时东莞,盘锦也有多个项目在开工,这些项目投资额估计在几百亿,上下游供应商需要大量的资金,30亿资金东方银座应该还是能消化的了。 未来5年东方银座在深圳的开发土地还很多,融资需求估计还会持续较长一段时间。 20%的融资成本,东方银座能消化的了吗? 多多对此也比较疑惑,特意打探了几个地产朋友,普遍反馈,如果中型地产商能20%融到钱,就算烧高香了。多多又算了一下东方银座信托和资管的融资成本也在15%以上,综合分析看20%的融资成本东方银座应该还是可以承受的。 投资决策: 东银金服和小微金融的风险全系于东方银座,而东方银座本身财务良好,土地储备充足,正在筹备香港上市,发展比较健康,中短期风险相对可控。单笔5万投资6月标依然有19.32%的收益,性价比较高。 投资加利: 东银金服目前一月标有返现奖励,收益比小微金融高1.2%, 投资可以抽奖,奖金折算成收益,大约相当于6月标预期加息0.2%,3月标预期加息0.4%,1月标预期加息1.2%(两个活动可以叠加,东银1月标收益比小微高2.4%)。 投资注意: 东银金服发展速度比较快,风险变化也较快,而且没有债转,12月标不确定性过大,不建议投资。 东银10月份要降息,如果有投资计划,尽量在10月之前投资。
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  • P2P投资,人人必犯的致命错误
    米多多P2P投资笔记 发表于2017-10-11 14:16
    P2P投资6年, 经历过担惊受怕,辗转反侧; 也踩过2颗雷, 经历过痛不欲生,身心疲惫; 6年中,P2P投资必犯的致命错误,多多几乎一个不拉都犯了一遍, 如今,多多也看到很多粉丝正在犯相同的致命错误, 多多特别想把这些错误深刻剖析一遍,让大家能躲过这些必跳的坑。 必犯的错误之一:不知道P2P风险变化速度之快 P2P行业以100%的速度狂飙突进,惨烈的竞争导致行业洗牌剧烈,目前累计成立的平台5923家,正常运营平台只剩下2065家,淘汰率65%。 据多多不完全统计,P2P平台平均生存周期不到2年。 而2013年之前成立的平台,现在还活着的比例不足20%。 平台风险变化速度之快,超乎想象,一年就会颠覆你的三观。 多多对此深有体会,今年很有性价比的平台,明年可能就没啥投资价值,后年可能就是高危平台,大后年可能就雷了。 很多朋友投P2P,几乎都会低估P2P风险变化速度。觉得我之前投资过回款体验都很好,之前评级口碑也都不错,也没看到啥负面信息,结果就继续复投。浑然不知行业已经天翻地覆,投资的平台已经大不如前,等负面信息满天飞时,已经撤不出来。 多多之前也犯过类似的错误,投资e速贷后觉得资产还算踏实,老板也很诚恳,预期利率也不错,就一直投资,忽略了行业已经今非昔比。结果不幸遭遇意外事件,踩雷亏损10来万。 多多之前投资过的四达投资、国诚金融也是如此,曾经一度口碑、人气、势头都不错,结果1年以后就日渐式微,2年以后就雷了。 多多建议,每过半年就重新评估一下平台风险,每过一年就要以全新的眼光重新审视行业变化,觉得平台在行业里面没有竞争力,发展乏力,就果断撤资。 必犯的错误之二:淹死的都是会水的 “善骑者坠于马、善水者溺于水、善饮者醉于酒”。 多多身边绝大多数老投资人,很容易自我感觉良好,觉得自己是“老司机”,平台我投资几十个了,从未失手,哪个平台能不能投,看一眼就八九不离十。这种“自信”是一种优越感,而这种优越感就像“温床”一样慢慢占据我们心理,让人变得固步自封,对别人的声音嗤之以鼻,不再虚心学习最新知识和行业大牛的观点,总觉得别人也不过如此。 直到有一天,被跑路平台教做人,才恍然大悟。 P2P行业发展如此之快,只要我们不谦虚学习P2P行业新知识,只照搬自己过往的经验,那就给自己埋了一颗炸弹。 一切“老司机”都是“纸老虎” 必犯的错误之三:不知道P2P的水有多深 100%的P2P投资人都会犯这个错误。 多多投资P2P 6年,刚开始一起投资的人,70%以上都亏钱离场了。 很多人非常精明,投资经验也非常丰富,投了P2P一段时间后,觉得P2P太简单了,业务模式清晰,没有那么多价格波动,风险很好把控,自信满满的重仓某某平台。结果平台超乎意料的倒闭,待倒闭真相曝光后才发现,原来自己了解的如此之少,平台有这么多问题,业务有这么多风险,觉得P2P行业都是骗子,发誓再不投P2P,亏钱黯然离场。 多多印象很深的是某第三方创始人,平时到处考察平台,了解不少一线实情,也听了很多平台老板讲平台的风险,圈内人脉颇广,自己投资几年也未踩雷就觉得一切尽在自己的掌控中,开始给平台站台,结果没过半年,他站台的平台就雷了,被人声讨彻底退出网贷圈。 P2P就是一座冰山,我们往往只能看到其一角。 千万不要低估我们对P2P平台了解之少,尽可能挖掘一切线索,才可能避免无知者无畏。 必犯的错误之四:胆子越来越大 绝大多数投资人,刚开始投P2P时候充值都害怕,鼓足勇气才敢投资陆金所等一线平台,投着投着就不满足这点收益,开始投资一些收益更高的二线平台,再后来看到有羊毛,高反等高收益忍不住撸一把,丰厚的收益到账就很容易冲动加仓。 一路下去,胆子越来越大,收益越来越不满足,风险却抛到了脑后。 收益看得见摸得着,很容易让人冲动。风险是概率,运气好就躲过了,很容易让人麻痹,赚钱赚上瘾更容易让人侥幸。 结果风险越来越大,踩一个雷之前的钱全都赔回去了。 当你发现自己头脑开始发热的时候,多看看前面倒下的尸体,近距离感受一下风险,就会让你冷静下来。 每隔一段时间,客观理性的想想自己投资能力在什么水平,现在的风险,自己是否有能力驾驭,务必提醒自己不要越过自己能力范围这条红线。 这些错误几乎每个投资人必犯,每个错误背后都是血和泪; 多多相信很多朋友现在正在犯相同的错误,正在一步一步的放大风险, 多多写这些经验,就是希望大家能及早警惕,避开这些大坑, 永远安安全全的赚收益。 赚钱不易,我们相扶前行。 写在后面: 1、P2P投资有什么问题可以扫码关注我的公号(米多多P2P投资笔记)留言,我会尽量帮忙解答。 2、拒绝伸手党,上来就问某某平台安全吗?或者我该怎么投资P2P。这类问题真心没法回答,请先调查学习基础的资料,了解基本的信息再提问。 3、大家普遍关心,而且性价比特别高的平台我会每周在公号深度分析几个,本身也是我自己投资分析的需要,大家可以参考. 作者简介:米多多,2012年开始钻研P2P,近6年P2P投资经验,踩过行业第一个跑路平台“淘金贷”,折戟过e速贷,目前P2P平均预期收益15%左右,收益数十万,微信公号:米多多P2P投资笔记。 欢迎各位投友一起找多多交流。
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  • 到底怎样判断P2P平台的风险
    米多多P2P投资笔记 发表于2017-10-10 14:00
    多多最近测了二十多家平台, 期间不少粉丝问多多到底如何判断P2P平台的风险大小? 多多答应写篇文章仔细聊一聊, 拖了很久,今天刚好有时间,就结合多多6年的投资经验说说如何判断平台风险。 这些都是基于前人踩雷的血泪总结的经验, 希望能实实在在降低大家的投资风险。   1、理论上P2P平台资产是最根本的   P2P的模式非常简单,一手融资,一手放贷,中间赚利差。 P2P平台所有的风险源头和利润源头都是业务,只要业务相对优质,钱放的出去收的回来,利差能覆盖坏账和运营成本,整个公司就能持续赚钱,P2P平台就处于良性的正循环,风险就很低。   理论上说, 我们判断一个平台的风险,最重要的是看其业务模式,风控能力,催收处置能力,最好能直接看到其逾期率,坏账率,这样风险就能把控个八九不离十。   但实际上, 所有的平台都宣称0逾期、0坏账、大数据风控、10大安全保障…… 我们能了解到的资产端信息极其有限,根本无法掌握资产的真实情况,即便通过对资产端的挖掘,能把握一定的风险,但也是有限和模糊的。   有一件很讽刺的事情多多印象很深。之前有一个老平台叫四达投资,投资人众筹开了一家车贷门店,由投资人亲自掌控资产,每个月都由投资人公布真实的运营数据,以期通过这一家门店的真实数据印证四达投资的整体风控情况。让人匪夷所思的是,一次月报公布后的第二天,四达投资就雷了,而多多看到这个月报还显示该门店是盈利的。   事后投资人才知道,原来平台之前已经积累了几千万坏账,给投资人看的只是一部分健康的资产。   所以,资产理论上是最核心的,但从现实来看只能作为第二因素考虑。     2、实际上背景相对更可靠   P2P的背景虽然也有很多水分,也有模糊看不清的地方,但从这么多年的经验看,有过硬背景的平台确实风险相对较小。 正儿八经的上市系平台和风投系平台,纵然也有各种各样的争议,但出问题的极少。即便出问题,之前也有明显的征兆。   背景强大首先道德风险很低,拿钱瞎搞的很少, 其次公司稳定,不会因为老板一个人出问题整个公司就完蛋,CEO走了大不了重新招一个, 再次资源丰富,可以拿钱招一流人才,可以慢慢扩展业务,即便遇到风险,也有实力抗住。   相对于资产、团队经验、风控能力等难把握的要素来看,我们投资人对背景的把握,相对更容易也更准确。比如上市系平台,母公司市值多少,资产多少,盈利多少都清清楚楚,谁都能看到。   其实监管层和我们投资人一样,也是首先看背景。比如开设民营银行首先并不是要求你有多好的风控技术,而是首先背景必须十分强大,首批申请到民营银行牌照的都是阿里、复星、腾讯、苏宁等超大民营集团。这背后其实是多次金融危机的血泪总结。   在我们投资人能了解到的信息非常有限的情况下,核心看背景,确实要比资产、团队经验、风控能力等更“硬”,更有效。     3、团队能力是另一项重要因素   事情是人做的,一旦人的能力跟不上行业发展,那公司就注定走下坡路,时间久了就被淘汰出局。   评估平台风险考察团队能力是必要的,考察的方面主要是过往的经历,是否做出过硬的成绩来证明你有能力经营好一家平台。最好的办法是实际考察平台,当面考察团队的水平,看团队对公司的管理现状,对公司发展的规划,对金融和行业的理解,这样要比单纯看看简介更全面准确一些。     4、评估综合竞争力,考察风险   资产、背景、团队能力核心要素,具体考察平台的时候还需要进一步搜集投资人爆料,第三方测评,实地考察报告等资料,挖掘更多的平台细节信息,交叉验证,掌握平台更真实的情况。   进一步结合平台发展历史、运营数据、最新动态,还原平台的实际运营情况,评断平台在行业中的竞争力。   如果平台在行业中的竞争力较强,发展势头良好,则平台风险较低。 如果平台在行业中的竞争力较弱,发展踌躇不前,或者毫无理由的发展神速,则平台风险快速上升。   最后,即便觉得平台质量不错,收益诱人,也不要急着投资,让自己冷静3天再做决定。这个过程可仔细核查平台负面信息,如果发现平台有假标,伪背景,平台被转卖,老板过往有污点,标的有明显的瑕疵,关联企业负债累累等硬伤,一票否决。   前段日子e某宝宣判了,但投资人什么时候能拿回钱依然是未知数,在缺乏有力法规保障的情况下,我们只能抱团取暖,共同分享经验,互相提醒风险,让我们每个人的投资都更安全一点。 赚钱不易,我们相扶前行。 写在后面: 1、P2P投资有什么问题可以扫码关注我的公号(米多多P2P投资笔记)留言,我会尽量帮忙解答。 2、拒绝伸手党,上来就问某某平台安全吗?或者我该怎么投资P2P。这类问题真心没法回答,请先调查学习基础的资料,了解基本的信息再提问。 3、大家普遍关心,而且性价比特别高的平台我会每周在公号深度分析几个,本身也是我自己投资分析的需要,大家可以参考. 作者简介:米多多,2012年开始钻研P2P,近6年P2P投资经验,踩过行业第一个跑路平台“淘金贷”,折戟过e速贷,目前P2P平均预期收益15%左右,收益数十万,微信公号:米多多P2P投资笔记。 欢迎各位投友一起找多多交流。
    理财交流 948 17
  • 注意!你正在投的这几类P2P平台风险很大,马上撤离
    米多多P2P投资笔记 发表于2017-10-10 13:58
    我们投资人,从来没有停止过和风险的斗争。 P2P风险就像个阴魂不散的魔鬼,一直缠绕在我们投资人周围, 每隔一段时间,P2P的风险还会推陈出新,发展出新的形式, 之前认为很安全的平台,变得很高危,集中倒闭。 如今,有几类平台在今天新形势下开始变得很危险,未来可能会集中暴雷, 多多今天特意写篇文章,提醒大家务必远离,提前规避风险,希望大家永远好好的。 一、务必远离伪背景的平台 2015年开始干爹标签渐渐盛行,没有背景的平台急了,没人撑门面那就买个爹。于是“干爹”标签就变成了一个商品,百万现金明码标价,逐渐成了一条产业链。一时国资平台剧增,鱼龙混杂,难辨真假。 然额这些国企, 实际上都是空壳,对平台没有任何实际作用,平台买这个名头反而要花上百万。平台真要是雷了,干爹还会发个公告反咬平台一口。比如,年初倒闭的君享金融,对外宣称背靠光大系,国资控股51%以上,雷了之后光大拿出一张抽屉协议,声称自己是受害者。 这类伪背景的平台实际实力非常单薄,花上百万买爹的动机也不纯,风险隐患非常大,这批伪背景平台,依然非常活跃,经常广告营销不断,但随着风险积聚,已经逐渐进入高危期,我们投资人务必要远离。 说实话,多多现在看到国资系,心里就怕怕的。 二、务必远离被创始团队卖掉的平台 除了少部分平台被大集团收购外,大多数被创始团队卖掉的平台都比较危险。 去年网贷监管意见*后,很多平台发展困难考虑转卖,于是去年下半年到今天上半年,卖平台成了一个火爆的生意,有一大批平台按待收的2-4折被卖了。 无法合规的平台,本身就发展不下去了,谁会买呢?往往是更不怕死的赌徒。想着收购一个平台然后用平台的钱去周转盘活自己的项目,成了就继续经营,没成的话,左右也是死。可想而知被卖的平台有多危险。 典型案例就是最近跑路的“乐投天下”。乐投天下刚开始的成色还是很不错的,创始人是清华高材生,又有复星集团、中国平安、工商银行下属投资机构的加持,业务做的车贷,拿到了一些风投的投资。后来,创始人将平台卖掉了,至于实际控制人是谁,现在都不得而知,之后新股东就开始疯狂融资,没过多久,平台就雷了。 去年被卖的平台,大多情况都和乐投天下类似,今年这些平台风险很大,最好躲的远远的。 三、务必远离地方性小平台 最近狮子座金融雷了,说实话多多还是蛮震撼的。仅仅是CEO出了个意外,整个平台马上就跨了,竟然如此弱不禁风。 狮子座金融在地方小平台里质量还不算特别差的,可想而知其他地方小平台的风险隐患有多大,可能CEO生个重病,公司就跨了,或者出现一个技术失误,引起恐慌也挂了,再或者出现一笔意外坏账,公司也完蛋了。 再加上未来竞争越来越激烈,小平台的生存坏境越来越恶化,地方性的小平台未来的风险将越来越大。有更好的选择时,尽量不要碰这类平台,风险越小伤害越少 四、务必远离不合规且整改无望的平台 现在不合规主要是指大额标平台,大额标转型小额标相当于重活一次,少数准备充足,实力雄厚的平台可能成功,大多数平台转型其实希望都比较渺茫,连龙头平台红岭创投都觉得万分困难,无奈清仓,可想而知其他实力不济的小平台。 部分业务违规,整改难度不大的平台,或者业务违规,但积极合规的平台,问题还不大。 业务大多数违规,毫无转型意愿,拒不合规的平台,随着合规的期限越来越近,风险会越来越大,咱们投资人最好及早远离。 P2P的风险一直在快速变化,想要活的久,就要提前预判风险。 希望多多的这些预警,能帮大家躲避一些雷。 写在后面: 1、P2P投资有什么问题可以扫码关注我的公号(米多多P2P投资笔记)留言,我会尽量帮忙解答。 2、拒绝伸手党,上来就问某某平台安全吗?或者我该怎么投资P2P。这类问题真心没法回答,请先调查学习基础的资料,了解基本的信息再提问。 3、大家普遍关心,而且性价比特别高的平台我会每周在公号深度分析几个,本身也是我自己投资分析的需要,大家可以参考. 作者简介:米多多,2012年开始钻研P2P,近6年P2P投资经验,踩过行业第一个跑路平台“淘金贷”,折戟过e速贷,目前P2P平均预期收益15%左右,收益数十万,微信公号:米多多P2P投资笔记。 欢迎各位投友一起找多多交流。
    理财交流 2591 20
  • 一文看懂八大理财渠道:余额宝类产品、互联网理财、银行理财、P2P、信托、股票
    米多多P2P投资笔记 发表于2017-10-09 19:07
    一、余额宝类产品(货币基金) 1,现有体量 截止到2017年,余额宝类产品规模已达4.5万亿水平 2,资金去向 余额宝的本质就是货币基金,这里我们直接拿余额宝来举例简单说明,其实大多数货基的投向都大同小异。资产主要投资于短期货币工具(一般期限在一年以内),包括1年以内的银行定期存款、国库券、公司短期债券、银行承兑票据等风险评级很低的产品,其中银行存款占80%以上。 3,性价比 流动性:T+0,很多货币基金可以达到2小时内提现; 收益:余额宝类产品比银行理财产品低约0.5%,平均预期收益4-5%; 投资门槛:无门槛,0元起; 风险性:余额宝类产品最大的合作伙伴是银行,余额宝本质就是玩了一个“团购”,简单的说就是把淘宝用户放在余额宝内的钱,几元几千几万都行,打包在一起,然后到银行去存,因为体量大,拿了个不错的收益而已,钱被银行拿去做了低风险的业务,于是乎货币基金的风险也不会太高。 4,适合对象 风险承受能力较低,资金流动性要求较高的投资人。 二、互联网理财 1,资金去向 现今互联网理财平台众多,较为大众所知的有蚂蚁金服的招财宝、京东金融、新浪微财富、百度理财、暴风金融......平台产品的差异性,使得资金的流向较多,但大多数主流的互联网理财平台都以这两大投资品种为主要业务,第一类是中小企业和个人通过互联网平台发布的借款产品,并由银行、保险公司等金融机构或大型担保机构提供本息保障;第二类是由各类金融机构或已获得金融监管机构认可的机构通过互联网平台发布的理财产品。投资人则可以通过本平台向融资人直接出借资金或购买理财产品,以获得收益回报。 2,性价比 (1)流动性:互联网理财产品标的种类较多,投资时长也较为不同,最短T+0,1年期以上的产品也不少; (2)收益:互联网理财产品的收益介于银行理财与P2P之间,约为5-8%之间; (3)投资门槛:0元起; (4)风险性:由资金的流向可以看出,不同的标的产品风险性差异其实很大。如中小企业和个人借贷这一投资品种,风险其实还是比较高的,近年来也出现过许多知名互联网平台的理财产品出现兑付危机的情况,好在平台都为自己看走眼买了单,帮投资人兜了底。总的来说,存在一定的风险,但由于背靠超级互联网集团,风险性不算高。 3,风险点 (1)一些互联网平台金融业务部门专业度不够,导致XX产品通过审核发布在平台,存在一定的风险; (2)超大型互联网平台自身存在问题,导致兜底能力不够,比如最近经常上头条的乐视。 4,适合对象 风险承受能力较低,资金流动性要求较高的投资人。 三、银行理财 1,现有体量 截止到2017年,银行理财规模已达23.5万亿水平。 2,投资资金去向 产品投向包括储蓄、国债、金融债、货基、银行票据(保本、稳健型);高评级地方债或企业债、股基、商业票据(平衡型);股票、贵金属、外汇、期货、金融衍生品等(进取、激进型)。目前,市场上常见的银行理财产品以稳健型或平衡型为主,平均预期收益率可以达到4.5%左右,基本刚性兑付。近期银行资金十分吃紧,部分理财产品收益突破5%,高出余额宝类产品许多。 3,性价比 (1)流动性:一般来说给到4%以上预期年化收益的产品大多数需投资半年以上,且中途不允许取出,流动性较差。 (2)预期收益率:5%-6%之间 (3)投资门槛:5-10W元起 (4)风险性:银行都是姓赵的,只要我们投资的是银行发售的真实的产品,一般来说风险都是比较低的,银行承诺保本的产品,基本上到期后都能拿回本金和约定的收益。 4,风险点: (1)银行理财产品并非完全保底,平衡型,进取、激进型资金流向风险较大的标的,可能出现亏本或收益不足的现象。 (2)大部分银行理财产品投资到期后都会出现一定程度的资金站岗问题,收益需扣除申购的几天,市场会出现实际收益低于预期的情况。 (3),一旦投资后,资金无法提出。 5,适合对象 风险承受能力较低,且预期投资期限稳定的投资人。 四、信托 1,现有体量 截止到2017年,信托规模已达17万亿水平 2,投资资金去向 信托,简单地讲,信托就是接受别人的钱,为其打理资金。国家的金融业有四大支柱,银行、证券、保险,最后一个是近些年才出生的小弟信托。前面三个哥哥都受老爸的严格监管,什么能做、什么不能做都有相当明确的规定。大哥银行虽然有钱,但是不能投资股票,不能投资高风险的行业。二哥保险更不用说了,典型的保守性的守财奴,大多数情况下只进不出,为了保障偿还能力,不能乱投资;三哥证券,不能动用存款贷款,不能投资实业。信托因为老爹晚来得子,虽说仍有限制,但是“溺爱”程度颇多,给到的权限也较大,资金大多流向土地、工厂、矿山、艺术品,也可以从大哥银行、三哥证券那里找资金,借用一下他们的背景。可能有些伙伴会怀疑信托这个坏孩子的安全性,往这些高风险的地方钻,玩脱了怎么办。好在毕竟是亲生的,有老爹兜底,在信托行业无法兑付的问题数量很少且出现在早期监管不足的年代,风险性还是很低的。 3,性价比 (1)流动性:预期投资期限一般为1-3年为主,中途无法退出; (2)收益:在13年时候预期收益率能够达到16-18%,现如今已跌破,6%; (3)投资门槛:合规的信托产品最低起投点为100W起; (4)风险性:比较低,但门槛较高,资金不足的投资人容易集资购买,这样会放大一部分风险。 4,风险点: (1)国务院发布《地方债务管理的意见》指明,中央XX不会替地方还债,对于信托公司承诺的“刚性兑付”我们一定要保持警惕,过去未出现过兑付风险不代表未来不会,国家都允许银行倒闭,且最高赔偿仅仅为50W,作为投资者来说还是要小心谨慎的。 (2)信托资金的去向为一些高风险的产业,这类借款人一般来说是公司经营风险较高,而且需要支付高于银行贷款的预期利息,这样来看企业加上了很高的债务杠杆,资金链会有一定的紧张。 (3)高门槛而引起的集资购买现象也很多见,实际购买合同上只有一个人,而其他众筹的人并不是法律上认可的投资人,一旦出现扯皮或者购买人跑路的现象,维权难度很大。 5,适合对象 风险承受能力较低,资金流动性较强,且资金量较大的投资人。 五、基金(公募基金) 1,现有体量 截止到2017年,基金规模已达10.07万亿水平。如今市场上基金的体量很大,基金种类也非常的多。这里按照投资者资金的流向分个类,除开为大家所知的余额宝和理财通为代表的货币基金,市面上的基金还有股票基金(投资股票)、债券基金(投资债券)、混合基金(混合投)......这些产品或多或少都与银行、信托、股票的市场有所交集,所以这里简单的做个介绍。 2,债券基金 (1)资金去向 债券是XX(国债、地方债)、金融机构(银行债)、工商企业(中央XX部门所属机构、国有独资企业或国有控股企业)等直接向社会借债筹措资金时,向投资者发行的到期后需偿还约定的本金与预期利率的一种金融产品,债券基金的大多数资金流向多只不同的债券。 (2)性价比 A,流动性:随进随出,可以随时转让; B,收益:截止到17年,平均预期收益约9%; C,投资门槛:100元起; D,风险性:传统型的债券基金的风险性也不高,从资金流向上我们就可以看出,当然选择的债券基金内不要有股票不要有可转债,这些会增大投资的风险。 3,股票基金 (1)资金去向:一般来说全部投资于股市当中 (2)性价比 A,流动性:开放型基金T+3~7日左右,封闭型基金需更长; B,收益:平均预期收益-20%-20%,最高不设限; C,投资门槛:10元; D,风险性:股票基金持有多只股票,风险比单只股票要低,但由于本身股票属于高风险投资产品,总体来说风险很高,投资需谨慎。 4,适合对象 一般来说采用恰当的投资方式(基金定投),坚持长期持有,亏损的可能性很小,适合风险承受能力居中的长期投资人群。 六、私募基金 1,现有体量 截止到2017年,基金规模已达9万亿水平. 2,资金去向 与公募基金一样,私募基金也是把钱交给基金经理进行管理,在不同的领域方向进行投资,投资范围很广,基本上什么都可以投,比如股票、债券、石油、期货、房地产...... 3,性价比 (1)流动性:投资锁定期较长,一般一年以上,在这个期间不允许退出,锁定期之后可以提前告知基金经理退出,一般一个月开放一次。 (2)收益:-20%-20%,收益不设限 (3)投资门槛:国家政策规定,私募基金的投资者需具备一定的风险识别能力和风险承担能力,个人金融资产不低于300万元或者最近三年个人年均收入不低于50万元或者净资产不低于1000万元的单位。 (4)风险性:监管部门设置如此高的门槛,并不是为了限制投资者,而恰恰是为了保护投资者,从侧面也印证了私募基金的风险并不低,作为投资人在投资策略的把握上需比公募基金更加注意。 4,风险点 (1)不透明的风险,私募基金项目并不公告,没有严格的信息披露要求,因此造成信息不透明,这是私募最大的风险。涉及投资运作及管理的过程,比如投资方案、资金转移及项目跟踪管理等过程,都有可能出现信息披露不完整的情况。 (2)运营团队缺乏专业度。项目融资一般需要很高的专业能力和实操经验,但一些私募基金经理可能存在经验不足的情况,无法有效的监控、管理项目融资。 (3)可能非法吸收公众存款的风险。确实出现过一些公司以私募的名义通过包装项目,故意夸大收益吸引投资者参与投资,最后做着非法吸引公众存款的勾当。 (4)私募产品流动性差,还具有较长的锁定期,当我们想要提前收回资金时会面临非常严重的惩罚性条款,当投资者发现基金表现不及预期时,无论退出与否都在遭受损失。 5,适合对象 风险承受能力较强,有一定的投资经验,且有较大的可投资金融资产的个人或公司。 七、股票 1,现有体量 中国股票的体量非常庞大,就A股每日的成交量就可以达到6000亿。 2,资金去向 如果你是企业首次发行股票(IPO)时认购,那么在发行股票的时候会流到上市公司里;之后当我们购买股票时,是从其它投资者手上买入的,钱并没有进上市公司的口袋,但你获得了股份,相当于你买得了上市公司的一部分资产。 3,性价比 (1)流动性:T+1确认,你可以选择持有一天,也可以选择长期持有; (2)收益:-50%-80% (3)投资门槛:几百块就可以买股票。 (4)风险性:风险性极高,经常出现辛辛苦苦大半年,一夜回到解放前的事情。 4,风险点 (1)信息的不对称和不了解。很多人仅仅知道股票是个高风险高回报的东西,至于风险在哪里,来自哪个环节大多数人都不清楚。朋友买了这个股票赚了钱,于是简单的认为买入同样的股票就也能赚钱,而这种跟风的投资,大多数最终总以亏损告终。 (2)自身心理的压力风险。由于股市的波动性很强,经常遇见买了跌,抛了涨的情况,投资人抗压能力不强时,容易做出错误的判断与抉择。 5,适合对象 适合风险承受力极强,拥有多年投资经验的老司机。 八、P2P网贷 1,现有体量 截止到2017年5月P2P给小微企业和个人累计输送45790.32亿元资金 2,钱的去向 P2P的钱主要借给了急需资金却无法从银行获得贷款的微小型民企,蓝领、社会边缘人士,这些钱用到助学贷款、消费贷款(车、装修)、创意贷款、经营周转、生产性贷款之中。 3,性价比 P2P作为一种新的理财产品,大众可能了解不多,我们拿它来对比一下现在市面上主流的投资理财产品。核心比较风险和预期收益率,其他辅助指标:流动性、门槛、赚钱比例。 (1)收益:P2P平均预期收益在10%左右,高于银行储蓄、银行理财、货币基金、信托; (2)风险:P2P投资还是有一些风险,相比于股票和私募基金来说风险算低的,选择较低收益的平台安全性基本可以与信托持平; (3)门槛:P2P的收益比信托和私募基金高,但门槛要低很多。 (4)赚钱比例:比其余几个高收益产品风险低的多;大部分人都在赚钱。 通过对比可知,对于普通投资人来讲,P2P确实是一种性价比较高的投资产品。 4,风险点 (1)道德风险。P2P中不乏一些谋划骗钱的平台,他们通常会制造假标、非法集资、庞氏骗局,来欺骗投资人,之后卷款跑路。 (2)业务风险。P2P主要是做次级贷款业务,次级贷款业务的风控难度往往比银行的风控难度更大,但P2P的从业者大多数却比较草根,没有经过现代金融的专业训练,只有一些原始的放贷经验,规模小的时候还能靠自己的经验控制风险,规模扩大后风控基本失控。 (3)经营性风险。创业+金融杠杆,风险双连击。P2P大多是草根创业,创业本就是一个九死一生的过程,一将功成万骨枯,成功率不足10%,而金融又加了数倍杠杆,相当于将创业的风险又放大了几倍。 5,适合对象 适应具有较强的风险承受能力和一定投资经验的投资人。 写在后面: 1、P2P投资有什么问题可以扫码关注我的公号(米多多P2P投资笔记)留言,我会尽量帮忙解答。 2、拒绝伸手党,上来就问某某平台安全吗?或者我该怎么投资P2P。这类问题真心没法回答,请先调查学习基础的资料,了解基本的信息再提问。 3、大家普遍关心,而且性价比特别高的平台我会每周在公号深度分析几个,本身也是我自己投资分析的需要,大家可以参考. 作者简介:米多多,2012年开始钻研P2P,近6年P2P投资经验,踩过行业第一个跑路平台“淘金贷”,折戟过e速贷,目前P2P平均预期收益15%左右,收益数十万,微信公号:米多多P2P投资笔记。 欢迎各位投友一起找多多交流。
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  • P2P投资,一场与风险的残酷博弈……
    米多多P2P投资笔记 发表于2017-10-09 10:40
    P2P投资是一场与风险的残酷博弈,   这是多多投资P2P 6年来,最大的感触。   我们投资人不断与风险战斗,不断寻找判断风险的方法,期望将风险这个幽灵彻底制服;   然而风险这个幽灵不断的变换形式,不断伪装成各种漂亮模样,希望靠娇艳的五官,曼妙的身姿,骗我们落入陷进。   这场博弈在无休止的战斗中快速升级,至今仍在如火如荼的进行中……     一、2012年投资人还不知道风险长啥模样,认为有执照的平台就安全   2012年,P2P投资是个新生事物,投资人对P2P还没啥深入的了解,当时平台极少有倒闭的,大家都对跑路没啥概念,所以投资人根本不知道风险是个“绿茶婊”,对于平台的选择也很简单,查一查基本信息,确认是一下这个公司的工商营业执照,看是不是一个正常营业的公司,在国家工商信息网站上,如果真确认有这样一个公司,那投资人就放心投资了。   然而投资人没想到自己却落入了毒手,刚刚相恋,风险就翻脸不认人。   到了12年下半年,陆续出现了一些平台倒闭,真金白银化为灰烬,让投资人真真切切感受到了原来P2P的风险不是盖的,今天老板还出来辟谣,明天就突然倒闭了。   多多那时候刚开始投资,就踩了P2P第一个雷淘金贷。(具体经过可以点击看多多的经验总结:聊聊这些年米多多踩过的和躲过的雷)   风险只有经历过,才能开始真正明白。     2012年下半年开始,投资人开始升级防范风险的办法,逐渐开始组团投资。一来组团人数众多,资金量庞大,可以和平台谈判,要很多额外的返利,大幅提高投资收益。二来人多势众,可以派代表去实地走访,看看平台是不是一个皮包公司,有没有真实力。   没过多久投资人发现,大部分投资团跟投资平台都有利益关系,当他们投资平台后开始到处宣传此平台,然后让很更多不知情的投资人去接力投资,他们自己好顺利到期撤离,然后就可以去接下一单,也就是去另外一个新开的平台投资。   一段时间后,由于组团的人群日渐庞大,所以2013年开始组团投资平台后出现无人接力,或者接棒的人不够多的现象,导致平台资金出现大进大出,很多平台因为一个团集体撤退直接挤兑倒闭。   投资人开始认识到组团风险更大,再一次被风险这个“绿茶婊”玩弄。     二、2013年投资人认为实地考察可以制服风险幽灵   2013年大家发现,之前倒闭的平台很多都是皮包公司,于是大家吸取教训,投资人纷纷开始实地考察,通过实地考察来识别风险。   通过实地考察,实实在在面对面的考察考察老板,实际去看看业务,核查风控资料,更严谨一些的投资人还会利用当地关系,私下打探打探老板的名声,还会搞突然袭击,核查业务真实性,看看业务是不是如老板所说。   初期实地考察确实能筛掉很多野鸡平台,也能降低不少风险。于是,很多实地考察报告开始盛行。   然而,风险很快就露出了本来面目,很多实地考察也只是流于形式,根本没有从实质上穿透风险。尤其是2013年底的倒闭潮,大量经过投资人实地考察的平台倒闭,至今搜网贷之家早期的实地考察报告,近90%的平台都倒闭了,投资人再一次被风险欺骗,再一次与风险的博弈中失败。     三、2014年投资人认为担保和存管可以有效控制风险   2014上半年,随着有利网模式的兴起,各家平台都开始和小贷公司,担保公司,典当公司合作。以有利网和积木盒子为首的平台不断宣传,小贷、担保、典当深耕线下放贷,风控经验丰富,与他们合作,风险才能真正控制。当时投资人逐渐认为有担保的确比较安全,出了坏账担保公司会垫付,担保公司垫付不了,平台的风险备用金还能垫付。这就相当于双保险。   2014年很长一段时间这个风险识别方法都广受认同,然而很快大量和担保公司合作的平台倒闭,尤其是头号国资担保公司河北融投倒闭,使得投资人再一次与风险的博弈中失败。   值得一提的是靠这个概念起家的有利网和积木盒子,当年风靡一时,很快就被迫转型,让人不得不感慨,行业风险变化真是快。     四、2015年投资人认为干爹才是王道   2015年,投资人被风险坑怕了,觉得民营平台抗风险能力太弱,而干爹平台历经风雨毅然不倒,投资人把干爹放到了第一标准。国资系、银行系、上市系、风投系、民营系形成了5大派别。   投资人这次对风险认识的提升,确实让风险降低了不少,纵然雷声滚滚,一年倒闭上千家,但并没有伤及主流投资人,暴雷主要集中在羊毛党小圈子。   但奈何,风险藏的太深,很快风险就改头换面,卷土重来。 投资人相信干爹,很多平台就开始大量的去买爹,风投系、国资系、甚至上市系的爹都可以买到。   尤其是国资系成了重灾区,大量名头很大的空壳国企被骗子盯上,转卖给求爹若渴的民营平台,有些国资名号甚至可以被反复卖近20次。这些暗箱操作的包装手法,蒙蔽了很多投资人,直到国资系平台成批倒闭,才让投资人知道,自己在与风险的博弈中又输了。     五、2016年投资人寄希望于银行存管   2016年8月24日,银监会下发正式的网贷监管意见,明确要求各家平台必须进行银行存管。于是银行存管一时洛阳纸贵,哪家平台上存管都是大新闻,要被平台拿来反复宣传。   很多人认为银行存管,平台才算合规,存管让平台很难再触碰资金,更重要的是,银行存管的门槛很高,能上存管的平台质量都比较高。   起初,很多银行对这个行业还比较陌生,存管进度很慢,能上存管的平台很少,且不少质量较高,倒闭的平台几乎没有。于是投资人更确信了这一方法,很多人把上银行存管作为重要的标准。   可是,风险马上就升级,很快银行存管就被大量的买卖,很多平台都能花钱买关系接入存管,今天大量的存管平台暴雷,宣告存管彻底破产了。   如今, 投资人又开始不断琢磨到底怎样打败狗日的风险; 风险也在琢磨到底该怎么包装骗越来越精明的投资人; 我们投资人与风险的残酷博弈,还会持续很久…… 你在琢磨着他,他在算计着你……   可以预计,未来风险还会伪装成各种模样来骗我们, 我们也不会找到一劳永逸的办法保证百分之百安全,   只要我们稍不留神,可能就要付出血的代价。   兵无常态、水无常形, 从根本上说,只有不断的学习,不断提高专业能力,坚持不懈的提高对投资的综合理解,才能永远立于不败之地。   如果有一天你觉得自己已经身经百战,开始自我感觉良好,那离被淘汰已经不远了。   投资,是一场无止境的修行。 写在后面: 1、P2P投资有什么问题可以扫码关注我的公号(米多多P2P投资笔记)留言,我会尽量帮忙解答。 2、拒绝伸手党,上来就问某某平台安全吗?或者我该怎么投资P2P。这类问题真心没法回答,请先调查学习基础的资料,了解基本的信息再提问。 3、大家普遍关心,而且性价比特别高的平台我会每周在公号深度分析几个,本身也是我自己投资分析的需要,大家可以参考. 作者简介:米多多,2012年开始钻研P2P,近6年P2P投资经验,踩过行业第一个跑路平台“淘金贷”,折戟过e速贷,目前P2P平均预期收益15%左右,收益数十万,微信公号:米多多P2P投资笔记。
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  • 连环暴雷,我们投资人被国资、存管深深套路
    米多多P2P投资笔记 发表于2017-09-28 19:59
    周末连暴八雷,周日一天五雷轰顶, 九月刚过半,已经暴雷的平台超过41家, 一、让人震惊的是存管平台连环暴雷 9月,华兴银行连踩三雷,三分贷、网行金融、华银金服等上线银行存管的平台集中暴雷。 9月3日,三分贷华兴银行存管系统对接了几个月后开始公测,结果存管系统运营仅仅一周,三分贷就暂停P2P业务,协商赔偿方案。 9月5日,网行金融正式上线华兴银行存管系统。用户拥有独立存管账户,资金交易将均由用户授权银行操作,结果上线仅4天平台就暴雷。 9月12日华兴银行存管平台华银金服,被深圳警方查封。 不仅华兴银行,周末暴雷的学信贷上线了浙江民泰商业银行的银行存管,汇丰银行存管平台普天金安9月11日暴雷,8月份上线徽商银行存管的酷盈网清盘。 二、国资连环雷 9月6日,金苏在线暴雷,4天前,金苏在线宣布中国核工业集团控股子公司旗下深圳康桥金融投资控股有限公司强势入股。 9月15日,小象金融暴雷,2个月前,小象刚引入央企中铁建业(上海)企业发展有限公司全资控股。 9月16日,田金所暴雷,占股74%的大股东是国资中华人民共和国日史编辑委员会机关公务中心。 9月17日,拉拉财富暴雷,股东是中铁中基与珠海青旅,再往上的大股东名头更大,中国青旅集团公司以及中国航空技术国际控股有限公司。 9月17日,好会理财暴雷,4天前,好会理财宣布获得国企长春建工集团旗下长春建工投资控股有限公司A轮投资。 三、我们投资人被深深套路 事已至此,一切都很明白,我们投资人被银行存管和国资彻彻底底的套路了。 虽然我们知道银行资金存管只是将投资人和借款人资金隔离,降低了平台挪用客户资金的风险,对平台生存没太大帮助。但我们总觉得银行这么谨慎的机构,好歹也会顾及自己的声誉,对存管的平台仔细审核一下,不能为了钱什么都不顾,至少明显诈骗的平台不能随便上啊。 但我们低估了存管的套路,银行存管为了赚钱已经没有底线,是个平台都能上存管,哪怕是明显有问题的平台。没有上不了的存管,只有不够高的中介费…… 虽然我们知道国资平台能买卖,但我们总觉得中字头的央企,有关部门挂名的国企,会害怕担责而对入股p2p平台有所顾忌,不会随随便便成为骗子的帮凶。 但我们低估了国资的套路,国资已经没有任何底线,为了钱不择手段,本身已经成了骗子,一些国资企业已经臭名昭著,就用另一些名头更大的国资来骗我们,让人防不胜防。 这么多年,我们投资人只要相信哪个东西,马上就会有人钻研怎么套路我们,随后就是明码标价的买卖,再随后就是集中跑路倒闭。 2012年下半年,为了防范风险,很多投资人组团投资,这样大家可以集思广益,共同监督风险,结果组团的团长很快就被各种平台收买,不久这类平台开始集中倒闭。 2013年投资人觉得融资担保公司设立门槛高,p2p平台有融资担保公司担保风险很低,结果融资性担保公司马上就成了谋利的工具,各种担保协议被买卖,之后这类平台集中倒闭。 2014下半年,逐渐有监管消息说资金必须托管。投资人觉得托管平台碰不到投资者的钱,投资很安全,第三方支付公司加足马力向各种平台卖托管系统,狠狠捞了一笔,结果很快托管平台集中倒闭。 你相信谁,谁就会把你明码标价卖掉; 利益面前,信任不堪一击; 这个世界没有救世主。 对抗套路的唯一办法就是比骗子更懂套路, 我们自己足够专业,才能透过套路,看清本质。 这么多年,骗子的套路没有最多只有更多, 每一次的倒闭潮,很多人都是高估了自己,低估了套路。 惹不起,我们最好躲的起。 写在后面: 1、P2P投资有什么问题可以扫码关注我的公号(米多多P2P投资笔记)留言,我会尽量帮忙解答。 2、拒绝伸手党,上来就问某某平台安全吗?或者我该怎么投资P2P。这类问题真心没法回答,请先调查学习基础的资料,了解基本的信息再提问。 3、大家普遍关心,而且性价比特别高的平台我会每周在公号深度分析几个,本身也是我自己投资分析的需要,大家可以参考. 作者简介:米多多,2012年开始钻研P2P,近6年P2P投资经验,踩过行业第一个跑路平台“淘金贷”,折戟过e速贷,目前P2P平均收益15%左右,收益数十万,微信公号:米多多P2P投资笔记。
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